【2023/11/1】投信作帳新標的在哪裡?
今天的盤勢十分詭譎，雖然AI族群看似要在光寶科(2301)的帶領下吹起反攻的號角，但事實上反攻力道卻是不盡人意，看起來只有光寶科特別受到投信的青睞，讓投信在持續賣超其他AI類股的狀況下，仍連續兩日買超光寶科，我想原因不難猜測，在法說會中，光寶科的第三季繳出不錯的成績，單季獲利創下新高，而已股價表現來看，光寶科也幾乎跌回了起漲點，本益比相較於其他AI類股也顯得比較低，因此獲得了投信的青睞。但是大家也都知道AI類股已經不再只看基本面，籌碼面反而對股價的影響更為劇烈，而關鍵因素就在於11/22黃仁勳董事長的法說，看看輝達的財報以及對於未來的看法，AI類股才能有不一樣的格局。
主流不再，資金該何去何從
在AI還未重回主流的狀況下，資金便會四處流動，有趣的是投信此時也開始尋找起新的作帳標的，而讓人意想不到的是，投信這次選擇的標的居然是內需概念股，內需概念股有兩大好處，第一是內需概念股的籌碼比較輕，另外一個則是與光寶科有異曲同工之妙，那就是已經經歷了大幅度的回檔。我們一直告訴大家，投信在年底作帳時不會去找今年還在高檔的股票，也不會去找其他投信有的股票，所以重新認養新族群就成為了投信年底作帳的標配。
而內需概念股我認為可以分為兩大類，首先是國內的食衣住行，今天也可以看到許多相關類股如六角(2732)、亞洲藏壽司(2754)等多檔股票有相當亮眼的表現，但為何投信選的偏偏是王品(2727)和雲品(2748)這樣的公司呢?我想這和營運模式有著脫不開的關係，過去雲品最為人所知的大概是頤宮等米其林認證過的餐廳，而如今則是以頤宮或君品進行授權，形成了一種類似IP股的概念，這是一個很明顯的清水變雞湯的模式，接下來便是關注這個新模式是否能夠帶來不一樣的樣貌。而王品作為餐飲界的龍頭之一，可謂家喻戶曉，也所以王品的成交量比起其他相關類股來的更大，因此獲得投信青睞。
而另外一類則是旅遊概念股，同樣適用於王品的概念，在大家都認為報復性旅遊即將消失的狀況下，為何雄獅(2731)仍能被投信鎖定，原因就在於投信不能去買沒有量的股票，而在旅遊類股中雄獅的成交量就顯得較為活潑。除此之外，我們的團隊之前也曾去拜訪一間叫做旅天下的公司，便是雄獅的子公司，在母子公司分進合擊之下，成功在旅遊圈... 觀看更多
